LiborMarketModel
建立LIBOR市场模型
描述
LIBOR市场模型(LMM)是一种利率模型,它不同于短期利率模型,因为它演化出一组离散的远期利率。
具体来说,对数正态LMM为每个正向速率指定以下扩散方程
地点:
W是一个n维几何布朗运动
LMM是基于无套利理论的远期利率变动。具体来说,在即期LIBOR指标下,漂移表示为
地点:
表示输入参数。相关
.
表示输入参数。VolFunc
.
的输入参数的计算ZeroCurve
.
时间分数与我远期汇率
问(t)索引是由关系定义的吗
即期LIBOR数字定义为
创建
描述
创建一个LMM
= LiborMarketModel (ZeroCurve
,VolFunc
,相关
)LiborMarketModel
(LMM
)对象使用所需的参数forZeroCurve
,VolFunc
,相关
.
请注意
或者,您可以使用SABRBraceGatarekMusiela
或BraceGatarekMusiela
模型对象创建一个LIBOR市场模型。有关更多信息,请参见开始使用基于对象的金融工具定价框架的工作流程.
输入参数
属性
对象的功能
simTermStructs |
模拟LIBOR市场模型的期限结构 |
例子
更多关于
参考文献
Brigo, D.和F. Mercurio。利率模型——理论与实践。施普林格财经,2006。
版本历史
在R2013a中引入