主要内容

asiansensbytw

用特恩布尔-韦克曼模型计算欧洲固定算法亚洲期权的价格和敏感性

折叠所有页面

语法

PriceSens = asiansensbytw (RateSpec StockSpec OptSpec,罢工,定居,ExerciseDates)
PriceSens = asiansensbytw (＿＿＿、名称、值)

描述

例子

PriceSens= asiansensbytw (RateSpec，StockSpec，OptSpec，罢工，解决，ExerciseDates）使用特恩布尔-韦克曼模型计算欧洲固定算术亚洲期权的价格和敏感性。

例子

PriceSens= asiansensbytw (＿＿＿，名称,值）添加可选的名称-值对参数。

例子

全部折叠

打开生活的脚本

定义Asian选项参数。

AssetPrice = 100;罢工= 95;率= 0.1;σ= 0.15;解决=4月- 1 - 2013的；成熟=10月- 1 - 2013的；

创建一个RateSpec使用intenvset函数。

RateSpec = intenvset (“ValuationDate”解决,startdate可以的解决,“EndDates”，.．.成熟,“利率”率,“复合”, 1“基础”1);

创建一个StockSpec对标的资产使用stockspec函数。

DividendType =“连续”；DividendAmounts = 0.05;StockSpec = StockSpec (Sigma，资产价格，股利类型，股利金额);

使用特恩布尔-韦克曼近似计算亚洲期权的价格和敏感性。假设平均周期在解决日期。

OptSpec =“电话”；ExerciseDates =10月- 1 - 2013的；AvgDate =“2013年1月- 1”；AvgPrice = 100;OutSpec = {“价格”，“δ”，“伽马”};(价格、三角洲、γ)= asiansensbytw (RateSpec、StockSpec OptSpec,罢工,定居,ExerciseDates,.．.“AvgDate”AvgDate,“AvgPrice”AvgPrice,“OutSpec”OutSpec)
价格= 5.6731
δ= 0.5995
γ= 0.0135
打开生活的脚本

定义Asian选项参数。

AssetPrice = 100;罢工= 95;率= 0.1;σ= 0.15;解决=4月- 1 - 2013的；成熟=10月- 1 - 2013的；

创建一个RateSpec使用intenvset函数。

RateSpec = intenvset (“ValuationDate”解决,startdate可以的解决,“EndDates”，.．.成熟,“利率”率,“复合”, 1“基础”1);

创建一个StockSpec对标的资产使用stockspec函数。

DividendType =“连续”；DividendAmounts = 0.05;StockSpec = StockSpec (Sigma，资产价格，股利类型，股利金额);

使用特恩布尔-韦克曼近似计算亚洲期权的价格和敏感性。假设平均周期开始于解决日期。

OptSpec =“电话”；ExerciseDates =10月- 1 - 2013的；AvgDate =“2013年1月- 1”；OutSpec = {“价格”，“δ”，“伽马”};(价格、三角洲、γ)= asiansensbytw (RateSpec、StockSpec OptSpec,罢工,定居,ExerciseDates,.．.“AvgDate”AvgDate,“OutSpec”OutSpec)
价格= 1.0774 e-08
δ= 1.0380 e-08
γ= 9.6246 e-09

输入参数

全部折叠

利率期限结构(年化和连续复合)，由RateSpec获得intenvset．有关利率规范的信息，请参阅intenvset．

数据类型:结构体

标的资产的股票规格，指定使用StockSpec获得stockspec．有关股票规格的信息，请参见stockspec．

stockspec可以处理其他类型的基础资产。例如，股票、股票指数和商品。中未指定股利StockSpec，则假设股息为0．

数据类型:结构体

选项定义，指定为“电话”或“把”使用字符向量、字符向量的单元格数组或字符串数组。

数据类型:字符|细胞|字符串

期权执行价格值，使用非负整数指定NINST——- - - - - -1执行价格价值向量。

数据类型:双

亚洲期权的结算日或交易日，指定为NINST——- - - - - -1使用串行日期号、日期字符向量、日期时间或字符串数组的向量。

数据类型:双|字符

欧洲期权行使日期，指定为NINST——- - - - - -1使用串行日期号、日期字符向量、日期时间或字符串数组的向量。

请注意

对于欧洲来说，只有一个选择ExerciseDates在期权到期日。

数据类型:双|字符|datetime|字符串

名称-值参数

指定可选的逗号分隔的对名称,值参数。的名字参数名和价值为对应值。的名字必须出现在引号内。可以以任意顺序指定多个名称和值对参数Name1, Value1,…,的家．

例子:PriceSens = asiansensbytw (RateSpec StockSpec OptSpec,罢工,定居,ExerciseDates, OutSpec,{'所有'})

定义输出，指定为逗号分隔对，由“OutSpec”和一个NOUT-, -1或1——- - - - - -NOUT字符向量的单元格数组或可能值为的字符串数组“价格”，“δ”，“伽马”，“织女星”，“λ”，的ρ，“θ”,“所有”．

OutSpec ={'所有'}指定输出为δ，γ，维加，λ，ρ，θ,价格，按这个顺序。这和指定是一样的OutSpec包括每一个敏感性:

例子:OutSpec ={“三角洲”,“伽马”,“织女星”,“λ”、“ρ”、“θ”、“价格”}

数据类型:字符|细胞|字符串

标的资产的平均价格解决日期，指定为逗号分隔的对，由“AvgPrice”和一个NINST——- - - - - -1向量。

请注意

使用AvgPrice争论时AvgDate<解决．

数据类型:双

日期平均周期开始，指定为逗号分隔的对，由“AvgDate”和一个NINST——- - - - - -1使用串行日期号、日期字符向量、日期时间或字符串数组的向量。

数据类型:字符|双|datetime|字符串

输出参数

全部折叠

预期价格或亚洲固定期权的敏感性，作为一个NINST——- - - - - -1向量。asiansensbytw计算欧洲算术固定(平均价格)亚洲期权的价格。

更多关于

全部折叠

亚洲的选择

一个亚洲期权是一种依赖于路径的期权，其收益与期权期内(或部分期内)标的资产的平均价值挂钩。

亚洲期权与回溯期权相似，亚洲期权有两种类型:固定期权(平均价格期权)和浮动期权(平均执行期权)。固定亚洲期权有一个特定的行权，而浮动亚洲期权的行权等于标的资产在期权生命期内的平均价值。有关更多信息，请参见亚洲的选择．

参考文献

特恩布尔，s.m.和l.m.韦克曼。欧洲平均期权定价的快速算法金融和定量分析杂志卷,26(3)。1991, pp. 377-389.

另请参阅

|||||||

主题

外部网站

介绍了R2018a

金融工具工具箱文件

金宝app

用MATLAB建模财务风险的实用指南

用MATLAB建模财务风险的实用指南

下载电子书