夏普比定义为比例
在哪里 和R.0.是无风险速率(用于投资组合返回和风险的μ和Σ代理)。有关更多信息,请参阅投资组合优化理论。
最大化Sharpe比率的投资组合是高效前沿的投资组合,以满足金融的几种理论条件。例如,这种投资组合称为交流组合,因为从无风险速率到高效前沿的切换线在最大化夏普比的投资中的有效前沿提供了高效的前沿。
获得最大化夏普比的有效投资组合,估计估计
功能接受A.文件夹
对象并获得高效的投资组合,最大化锐利比率。
假设您有一个具有四个有风险资产和无风险资产的宇宙,您希望获得一个最大化夏普比的投资组合,在此示例中,R.0.是返回无风险的资产。
R0 = 0.03;m = [0.05;0.1;0.12;0.18];C = [0.0064 0.00408 0.00192 0;0.00408 0.0289 0.0204 0.0119;0.00192 0.0204 0.0576 0.0336;0 0.0119 0.0336 0.1225];p = portfolio('风险愉快',r0);p = setAssetmoments(p,m,c);p = setDefaultConstraints(p);PWGT =估计夏季夏普利替奥(P);显示(PWGT)
PWGT = 0.4251 0.2917 0.0856 0.1977
如果您从初始投资组合开始,估计估计
还返回购买和销售,从您的初始投资组合到最大化Sharpe比率的投资组合。例如,给定初始投资组合PWGT0.
,您可以从上一个例子获取购买和销售:
pwgt0 = [0.3;0.3;0.2;0.1];p = setinitport(p,pwgt0);[PWGT,PBUY,PSELL] =估算赛素(P);显示(PWGT)显示(PBUY)显示(PSELL)
PWGT = 0.4251 0.2917 0.0856 0.1977 PBUY = 0.1251 0 0 0.0977 PSELL = 0 0.0083 0.1144 0
0.
。
estismsfrontier.
|estismsfrontierbyreturn.
|estismsFrontierByRisk.
|estismsFrontierByRisk.
|estismsfrontierlimits
|估计估计
|estibalportmoments.
|estibalportreturn.
|estibalportrisk.
|文件夹
|塞洛弗